Защита Капитала: Пять Ключевых Моментов Перед Покупкой Золота и Серебра

Введение в мир драгоценных металлов

В последнее время золотой металл часто появлялся в новостных заголовках, привлекая внимание инвесторов. Естественно, у каждого, кто задумывается об инвестициях в золото, возникают многочисленные вопросы. Важно знать основные аспекты перед тем, как совершить покупку золота или серебра.

Почему инвесторы обращают внимание на золото и серебро?

Многие эксперты, в том числе Рэй Далио, считают, что в стабильные времена не менее 10% инвестиционного портфеля следует отводить на драгоценные металлы, такие как золото и серебро. Это делается в целях диверсификации, чтобы укрепить общий инвестиционный портфель.

Падение фондового рынка в марте 2020 года нанесло существенный ущерб множеству инвесторов. Тогда пенсионные счета, формировавшиеся десятилетиями, принесли двузначные убытки, подчиняясь общей рыночной динамике.

Помимо волатильности фондового рынка, стоимость доллара постоянно снижается. Это означает неизбежную потерю покупательной способности для тех, кто держит наличные резервы в банке.

Золото и серебро, чья стоимость выросла за последние годы, способны компенсировать эту потерю. Инвесторы используют обратную зависимость между драгметаллами и долларом для защиты своих портфелей. Таким образом, драгоценные металлы служат способом застраховаться от инфляции и даже усилить стабильность пенсионных счетов.

1. Диверсификация инвестиционного портфеля, рекомендуемая многими экспертами.
2. Защита от волатильности фондового рынка и его внезапных падений.
3. Компенсация потери покупательной способности наличных средств из-за обесценивания доллара.
4. Страховка от инфляции и усиление стабильности пенсионных накоплений.

Насколько благоприятен текущий момент для приобретения?

Текущее состояние экономики подает сильные сигналы к покупкам драгоценных металлов. Доллар падает, и некоторые эксперты предсказывают, что потенциал валюты к снижению еще не исчерпан, на что есть веские причины.

По состоянию на февраль государственный долг США составлял примерно 28 триллионов долларов. Конгресс и Федеральная резервная система выделили триллионы долларов в качестве помощи в связи с кризисом Covid-19. Положение доллара как мировой резервной валюты может оказаться под угрозой из-за действий, предпринятых Соединенными Штатами для поддержания экономики.

Согласно индексу потребительских цен Бюро статистики труда, в настоящее время цены примерно на 53% выше, чем средние цены с 2000 года. Другими словами, 1 доллар в 2000 году эквивалентен примерно 1,53 доллара сегодня.

Это означает, что инвестиции в золото в размере 100 000 долларов в 2000 году на сегодняшний день имеют покупательную способность около 535 000 долларов. В то же время, на 100 000 долларов, оставленных в виде наличности с 2000 года, сегодня можно купить товары на сумму примерно в 65 000 долларов.

С учетом того, что государственный долг достиг таких высоких значений, возникает вопрос о будущем соотношении стоимости наличных средств и золота в следующие 5, 10 или 20 лет.

Какую доходность обеспечивает физическое золото и серебро?

Драгоценные металлы, прежде всего, преуспевают в сохранении покупательной способности. Например, в 1946 году серебряная монета дайм «Меркурий» стоила 0,10 доллара согласно ее номиналу, и на нее можно было купить буханку хлеба.

Сегодня тот же дайм оценивается в среднем в 2,50 доллара, а буханка хлеба стоит 2 доллара или даже больше. Это яркий пример того, как физическое золото и серебро выступают финансовой страховкой от инфляции, позволяя «зафиксировать» определенную ставку.

При этом золотой металл опережает индекс S&P с 2000 года, демонстрируя примерный рост на 514% против 174% на момент написания статьи.

Физические металлы против «бумажного» золота: в чем разница?

Существуют два основных метода инвестирования в золото: через «бумажные» инструменты и путем приобретения физического драгоценного металла.

«Бумажное» золото, как правило, предназначено для защиты инвестиционного портфеля и его диверсификации, что обеспечивает баланс во времена рыночной неопределенности. Физическое золото, в свою очередь, предназначено для защиты покупательной способности или ее «закрепления».

По сравнению с бумажными аналогами, физическое золото дает инвесторам возможность владеть материальным активом, над которым они всегда имеют полный контроль.

• «Долговая расписка» по цене золота по-прежнему остается бумагой.
• Акции горнодобывающих компаний и биржевые фонды несут в себе риск контрагента и системный риск.
• Вкладываясь в акции золотодобывающей компании, инвестор зависит от экономических условий в стране, где находится золотодобытчик.
• Акции не предполагают владение золотом: золотые ценные бумаги связаны с физическим золотом, но вы не имеете права обменивать их на настоящий металл.
• Они не обеспечивают той же защиты от фиатных валют или других серьезных угроз рынкам, как физическое золото.

Недостатки и потенциальные риски инвестирования в физическое золото

Как и в случае с любыми инвестициями, при покупке физических драгоценных металлов следует учитывать некоторые недостатки.

Одним из минусов являются связанные с этим расходы на хранение и страхование. Такие инвестиции, как акции и облигации, не требуют подобных затрат. Хранение физического золота и серебра в банке или хранилище требует внесения платы. Хранение металлов дома может потребовать первоначальных вложений в сейф для обеспечения безопасности, а также дополнительной страховки на случай кражи или стихийных бедствий.

Альтернативные издержки инвестиций в физическое золото и серебро вместо ценных бумаг с высокими дивидендами можно посчитать еще одним недостатком. Физические драгметаллы будут приносить доход только при их продаже, в отличие от квартальных дивидендов, получаемых от некоторых акций.

Когда инвесторы готовы обналичить свои инвестиции, им следует рассмотреть вопрос транспортировки. Для продажи физического золота и серебра может потребоваться доставка металлов надежному дилеру. Если дилер, у которого была совершена покупка, не предлагает программу обратного выкупа, придется найти другую компанию.

Наконец, инвесторы должны помнить, что риск есть всегда. Хотя для отслеживания динамики драгметаллов можно использовать исторические тенденции, нельзя гарантировать, что инвестиции принесут положительную доходность. Как и любые другие инвестиции, драгоценные металлы могут упасть в цене. Хотя история показывает, что это одно из самых безопасных вложений, определенный уровень риска все же существует. Инвесторы должны учесть все эти аспекты, прежде чем инвестировать в золото.